자본노동자의 생존투자

23년 1월 24일 377,000 KRW로 첫 분석을 시작했던 효성첨단소재가, 2월 5일 1차 목표가 400,000KRW 를 터치한 후, 상향했던 목표가 440,000 KRW를 돌파했습니다. ​ 이에 따라 최종 목표가 440,000 KRW​를 충분히 달성한 것으로 판단합니다. ​ 상향 목표가 달성까지 약 두달간 이어진 동사의 주가상승은 중후장대 산업의 묘미를 그대로 나타내는 흐름이었습니다. ​ 다른 섹터에 비해 급등의 재미는 없지만 경기순환에 따른 시황과 수급을 정직하게 반영한다는 점, 한번 방향을 잡으면 꾸준한 추세를 기대할 수 있다는 점을 그대로 보여줬습니다. ​ 물론, 동사의 견조한 주가 상승에는 중국 경제활성화라는 호재가 큰 영향을 미쳤습니다. 이는 철강, 화학 섹터 다수의 종목에서 지목되는 사항..

공지 및 기타 2023. 3. 4. 12:12

1. 종목개요 종목명 : 신세계인터내셔날 현재가 : 24,800 KRW 목표가 : 29,700 KRW 섹터 : 의류, 명품, 화장품, 생활용품, 소비재 21년도 매출 : 1,451 (십억원) 21년도 영업이익 : 92 (십억원) 시가총액 : 885 (십억원) 밸류 : PER 8.90, PBR 1.15 (22.06 기준) ​ 2. 명품샵은 어려울 때도 돈을 번다 ​ 신세계인터내셔날을 목표가 29,700 KRW로 주목한다. 이는 22년 EPS 3,300에 목표 PER 9를 적용한 값이다. 이는 일반 OEM 의류업체인 한세실업이나 영원무역의 목표 PER 7에 비하면 다소 할증된 값이지만, 동사의 과거 PER이 10~20임을 감안할 때 과도한 목표치는 아니라고 판단한다. ​ 과거, 동사가 다른 의류업체에 비해 ..

종목분석-소비/의류&화장품 2022. 11. 5. 23:39

1. 말없이 회복중인 실적과 멀어진 피크아웃 동사는 국내 택배시장의 절반 가량을 확보중인 1위 배송업체로, CJ그룹의 주요 계열사중 하나다. 시총은 2조 8,000억원에 작년 기준 매출은 11조 3,400억원, 영업이익 3,440억원을 시현했다. 사업부별 매출비중은 글로벌 40%, CL(계약물류) 30%, 택배 및 이커머스 20% 수준이다. 물류 사업이 그렇게 이익률이 높은 섹터는 아니지만 동사는 시장지위에 걸맞는 실적을 유지중인 것으로 파악한다. 실제로 택배운임 인상과 글로벌 물량 호조에 힘입어 2분기에 매출은 3조 1,000억원(14% YoY), 영업이익 1,160억원(+28% YoY)을 달성했다. 이는 컨센을 소폭 상회하며 시장의 눈높이를 넉넉히 충족하는 숫자다. 그러나 이런 호실적과는 별개로 최근..

종목분석 - 물류 2022. 8. 9. 23:37

1. 금수저는 맞지만 1등은 실력입니다 제일기획은 현대차의 이노션, LG의 HS애드에 대응되는 삼성그룹 계열의 광고회사다. 실제로 현재 대주주 역시 25% 이상의 지분을 보유하고 있는 삼성전자다. 그러나 인하우스 하청 수준으로 보기에는 실적도 내실도 눈부시다. 작년 기준 매출은 3조 3,260억원, 영업이익은 2,480억원에 달한다. 시총도 2조 5,000억원 이상인데 명실상부한 업계 1위 수준이다. 물론 아직까지 계열사 내부일감을 무시할 수는 없지만 동사의 본사 매출이 30% 이하인 반면, 해외부문의 매출이 60%를 상회하는 등. 천수답 구조는 진작에 탈피한 것으로 판단한다. 경기침체는 곧 소비감소라는 공식 하에 광고시장 1위인 동사의 주가도 15% 이상의 큰 하락을 맞았다. 그러나 동사의 견조한 실적..

종목분석-소비 2022. 7. 29. 23:04

1. 공채도 평생직장도 없는 시대 사람인 플랫폼으로 유명한 동사는 시총 약 3,650억원, 21년 매출 1,300억원에 영업이익 400억원을 시현한 스몰캡 기업이다. 얼어붙은 경기와 불안한 거시경제 변수들 속에서도 향후 동사의 사업전망에 주목하는 이유는, 취업시장이라는 시장 자체의 성격이 너무 유리한 쪽으로 변하고 있기 때문이다. 벌써 몇 년째 언론에서는 'OO기업 공채폐지'의 소식이 연달아 들리고 있다. 그 자리를 대신한 것은 경력직 시장과 수시채용이다. 당연히 공채보다 구인공고를 더 자주, 수시로 올릴 수밖에 없다. 그럼 그 경력자들은 모두 어디서 올까? 대부분은 다른 기업에서 재직중인 현직자들이다. IT붐을 타고 퍼진 이직문화는 이제 일상적인 모습이 되었고, 이미 다른 산업, 직종으로도 보편화되었다..

종목분석-스몰캡 2022. 7. 16. 23:43